投资哲学

由思源国际资产管理有限公司管理的基金, 旨在为其投资者实现绝对的回报。 思源发展基金主要通过积极的资产配置和选择优质股票来实现投资回报。本基金将结合宏观市场分析和基本面选股进行资产配置。宏观市场分析包括宏观经济和地缘政治等因素的研究,宏观市场指标包括经济状况、利率、外汇汇率等。基本面选股将侧重于寻找那些能够产生更高收益、现金流和股息的上市公司,并且根据经理的评估,避免产生下行风险。在评估投资机会时,将考虑商业模式、管理资源、行业周期、竞争定位、关键价值驱动因素的波动性和股票估值等因素。思源发展基金将投资不超过 60 只股票的集中投资组合。 该基金将投资于全球股票和债券,以通过资本收益和投资收益获得投资回报。将采用对冲策略来降低投资组合的下行波动性并降低回撤风险。投资工具将包括公司股票、债券、REIT、ETF 以及差价合约、期权和期货等衍生工具。货币对冲主要用于在必要时对冲货币风险。投资策略将包括通过使用衍生工具和股票交易中的空头头寸来发挥一定的杠杆作用。

investment